A Study on Forecast of Stock Prices Using Sense Concept

• Project/Area Number: 19710136
• Research Category: Grant-in-Aid for Young Scientists (B)
• Allocation Type: Single-year Grants
• Research Field: Social systems engineering/Safety system
• Research Institution: Tokyo University of Science
• Principal Investigator: MISAWA Tadanobu Tokyo University of Science, 経営学部, 助教 (90398991)
• Co-Investigator(Renkei-kenkyūsha): SHIMOKAWA Tetsuya 東京理科大学, 経営学部, 准教授
• Project Period (FY): 2007 – 2008
• Project Status: Completed (Fiscal Year 2008)
• Budget Amount: ¥2,270,000 (Direct Cost: ¥2,000,000、Indirect Cost: ¥270,000); Fiscal Year 2008: ¥1,170,000 (Direct Cost: ¥900,000、Indirect Cost: ¥270,000); Fiscal Year 2007: ¥1,100,000 (Direct Cost: ¥1,100,000)
• Keywords: 心理学 / ファイナンス

Research Abstract

1977年〜2007年までの東証一部の株価データ(日次)に関して、株価予測に関する検証と株価予測のモデル作成を行った.まず,株価が予測可能であるかを検証するために統計的な特性に着目し,その分析を行った.その結果,統計的な特性の観点からも株価が予測可能であることがわかった.そこで,感覚概念を導入したモデルの作成を行った.特に時系列データだけでは得られない人間の心理的作用に関する情報を得るためのシミュレータをJavaにより作成し,シミュレータを用いて経済学実験を行った.実験の結果,人間の感覚概念と同様の現象(例えば,ディスポジション効果)が見られた.以上の実証結果を踏まえ,株価変動予測システムを構築した.現在,構築したシステムは十分な精度であるとは言えないが,人間が関わるシステムでは感覚概念のような心理的作用の応用が重要であることが示唆できたと思われる.

Research Products

• [Journal Article] エージェントモデルを用いたオピニオンリーダーの創発とその株価への影響 (2009)
  • Author(s): 参沢匡将,下川哲矢,鈴木恭子,岡野芳隆
  • Journal Title: 電気学会論文C Vol.129-C,no.2 Pages: 336-343
• [Journal Article] エージェントモデルを用いたオピニオンリーダーの創発とその株価への影響 (2009)
  • Author(s): 参沢匡将, 下川哲矢, 鈴木恭子, 岡野芳隆
  • Journal Title: 電気学会論文誌C Vbl.129-C, no.2 Pages: 336-343
  • Peer Reviewed
• [Journal Article] Quintile analysis to the word of mouth model (2008)
  • Author(s): Tadanobu Misawa, Kyoko Suzuki, Yoshitaka Okano, Tetsuya Shimokawa
  • Journal Title: International Journal of Computational Science Vol.2, no.2 Pages: 218-23
  • Peer Reviewed
• [Journal Article] 情報伝達と資産収益率分布に関する統計的特性との関係 (2007)
  • Author(s): 参沢匡将,鈴木恭子,下川哲矢
  • Journal Title: 人工知能学会論文誌 Vol22,no3 Pages: 256-262
  • NAID: 10022007492
  • Peer Reviewed
• [Journal Article] An Agent-Based Approach to Financial Stylized Facts (2007)
  • Author(s): Tetsuya Shimokawa, Kyoko Suzuki, Tadanobu Misawa
  • Journal Title: Physica A Vol.379 Pages: 844-853
  • Peer Reviewed
• [Journal Article] 情報伝達と資産収益率分布に関する統計的特性との関係 (2007)
  • Author(s): 参沢匡将, 鈴木恭子, 下川哲矢
  • Journal Title: 人工知能学会論文誌 Vol22 no3 Pages: 256-262
  • NAID: 10022007492
  • Peer Reviewed
• [Presentation] A Study on Investment Behavior in Sequential Investment Task (2009)
  • Author(s): Tadanobu Misawa, Tetsuya Shimokawa, Yoshitaka Okano, Kyoko Suzuki
  • Organizer: The 9th Asia-Pacific conference on Industrial engineering and Management System
  • Place of Presentation: Bali, Indonesia
• [Presentation] 意思決定バイアスの進化論的アプローチ (2008)
  • Author(s): 木下寛大,下川哲矢,参沢匡将,他
  • Organizer: 情報処理学会第70回全国大会
• [Presentation] A Study on Investment Behavior in Sequential Investment Task (2008)
  • Author(s): Tadanobu Misawa, Tetsuya Shimokawa, Yoshitaka Okano, Kyoko Suzuki
  • Organizer: The 9th Asia-Pacific conference on Industrial engineering and Management System
• [Presentation] Evolutional Pressure and Decision Making Biases under the Risk (2008)
  • Author(s): Kanta Kinoshita, Tetsuya Shimokawa, Tadanobu Misawa, Yoshitaka Okano, Kyoko Suzuki
  • Organizer: The 9th Asia-Pacific conference on Industrial engineering and Management System
• [Presentation] 意思決定バイアスの進化論的アプローチ (2008)
  • Author(s): 木下寛大, 下川哲矢, 参沢匡将, 他
  • Organizer: 情報処理学会第70回全国大会
  • Place of Presentation: 筑波大学
• [Presentation] ,テキストデータの株価予測への応用 (2007)
  • Author(s): 鈴木恭子,下川哲矢,参沢匡将
  • Organizer: 電気関係学会関西支部連合大会シンポジウム
• [Presentation] テキストデータの株価予測への応用 (2007)
  • Author(s): 鈴木恭子, 下川哲矢, 参沢匡将
  • Organizer: 電気関係学会関西支部連合大会 シンポジウム
  • Place of Presentation: 神戸大学