属性を有する資産の価値とリスクの評価に関する理論・実証研究

2008 年度 研究成果報告書

• 研究課題/領域番号: 19710128
• 研究種目: 若手研究(B)
• 配分区分: 補助金
• 研究分野: 社会システム工学・安全システム
• 研究機関: 中央大学
• 研究代表者: 石島 博 中央大学, 国際会計研究科, 准教授 (20317308)
• 研究期間 (年度): 2007 – 2008
• キーワード: ファイナンス

研究概要

本研究においては、従来のファイナンス理論が研究対象とする金融資産のみならず、不動産などの「属性を有する資産」に関して、以下の研究:
・属性を有する資産の価格とリスクの評価方法に関する理論・実証研究
・属性に関する選好と市場レジームのスイッチングを考慮した上記研究の拡張
を行ない、ファイナンス理論の扱える領域を拡大することに貢献した。

研究成果

• [雑誌論文] レジーム・スイッチング不動産価格評価モデル (2009)
  • 著者名/発表者名: 石島博, 谷山智彦, 松島純之介
  • 雑誌名: ジャフィー・ジャーナル ページ: 152-178
  • 査読あり
• [雑誌論文] 我が国の株式市場における風見鶏効果 (2008)
  • 著者名/発表者名: 石島博, 吉田晴香, 松島純之介
  • 雑誌名: ジャフィー・ジャーナル ページ: 236-260
  • 査読あり
• [学会発表] Regime Switching Factor Analysis and its Application (2008)
  • 著者名/発表者名: Ishijima, H. and J. Matsushima
  • 学会等名: Quantitative Methods in Finance 2008 Conference
  • 発表場所: Amora Hotel Sydney
  • 年月日: 2008-12-19
• [学会発表] レジーム・スイッチング因子分析とその応用 (2008)
  • 著者名/発表者名: 石島博, 松島純之介
  • 学会等名: 中之島ワークショップ 「金融工学・数理計量ファイナンスの諸問題 2008」
  • 発表場所: 大阪大学金融・保険教育研究センター(CSFI)
  • 年月日: 2008-12-07
• [学会発表] レジーム・スイッチング因子分析とその応用 (2008)
  • 著者名/発表者名: 石島博, 松島純之介
  • 学会等名: 日本金融・証券計量・工学学会(JAFEE)2008夏季大会(大会予稿集 pp. 253-272)
  • 発表場所: 成城大学
  • 年月日: 2008-08-02
• [学会発表] A Pricing Theory for Real Assets with Characteristics (2007)
  • 著者名/発表者名: Ishijima, H. and A. Maeda
  • 学会等名: Quantitative Methods in Finance 2007 Conference
  • 発表場所: Amora Hotel Sydney
  • 年月日: 20071212-15
• [学会発表] 属性を有する資産と金融資産の価値評価 (2007)
  • 著者名/発表者名: 石島博, 前田章
  • 学会等名: 日本金融・証券計量・工学学会(JAFEE)2007冬季大会, 大会予稿集 pp. 51-66
  • 発表場所: 中央大学
  • 年月日: 2007-12-21
• [学会発表] J-REIT 5年間のリスクプレミアム:レジーム・スイッチング資産価格評価モデルによる分析 (2007)
  • 著者名/発表者名: 石島博, 松島純之介
  • 学会等名: 日本金融・証券計量・工学学会(JAFEE)2007夏季大会, 大会予稿集 pp. 83-104
  • 発表場所: 明治大学
  • 年月日: 2007-08-02
• [学会発表] 属性を有する資産の価値評価 (2007)
  • 著者名/発表者名: 石島博, 前田章
  • 学会等名: 日本ファイナンス学会第15回大会予稿集, pp. 453-462
  • 発表場所: 慶應義塾大学
  • 年月日: 2007-06-17
• [図書] バリュエーション・マップ 企業価値評価の科学と演習 (2008)
  • 著者名/発表者名: 石島博
  • 総ページ数: 304
  • 出版者: 東洋経済新報社
• [備考] 研究代表者ホームページ
  • URL: http://www.ilabfe.jp