長期従属共和分時系列における因果測度の統計的推測

2002 Fiscal Year Annual Research Report

• Project/Area Number: 13630025
• Research Institution: Tohoku University
• Principal Investigator: 細谷 雄三 東北大学, 大学院・経済学研究科, 教授 (40004197)
• Keywords: 因果測度 / 共和分 / 統計的推測 / 非定常時系列 / 長期従属性 / Whittle尤度関数 / 尤度比検定

Research Abstract

本研究者が開発した、経済時系列間の因果測度を広範な実データにたいして応用可能とするため、平成14年度の研究においては、非定常長期従属性を含む時系列の統計的推測理論とその計算アルゴリズムを開発した。共和分関係をもつ非定常長期従属モデルにたいして、周波数領域でWhittle擬似尤度を構築した。このWhittle擬似尤度にもとづいて擬似最尤推定量、および共和分ランク検定を含む擬似尤度比などの統計量の漸近分布を、条件付異分散を許容する一般的な撹乱項の仮定のもとで導出した。これらの漸近理論を導出するため、分数ブラウン運動の極限理論をあらたに導出した。これらの結果は、これまで計量経済学で使われてきた、Johansenの共和分理論を拡張するものである。本研究の理論的成果を実際の多変量時系列データに適用し、推定・検定を可能とするコンピュータアルゴリズムを開発し、そのパーフォーマンスを精査した。このアルゴリズムは、Hannan-RissanenのARMAモデル推定アルゴリズムを修正して、第3段階では周波数領域で定義された擬似尤度関数を最適化する新しい計算法であり、これも実行可能性を示すことができた。このようにして、非定常長期従属時系列の因果測度の推定・検定のための実行可能なアルゴリズムを得たことが、今年度の主要な成果である。

Research Products

• [Publications] YUZO HOSOYA: "An asymptotic theory for inference on general unit-root cointegration"Annual Report of the Economic Society, Tohoku University. vol.64,no.3. 37-55 (2003)
• [Publications] 細谷 雄三: "統計的証拠とその解釈-増補版"牧野書店. 206 (2002)