リスク計量化における多変量極値理論と従属性の研究

2008 年度 研究成果報告書

• 研究課題/領域番号: 18500217
• 研究種目: 基盤研究(C)
• 配分区分: 補助金
• 応募区分: 一般
• 研究分野: 統計科学
• 研究機関: 成城大学
• 研究代表者: 塚原 英敦 成城大学, 経済学部, 教授 (10282550)
• 研究期間 (年度): 2006 – 2008
• キーワード: リスク管理 / 数理ファイナンス / 金融工学

研究概要

金融におけるリスクを定量的に捉えるリスク計測手法の開発は重要な課題である。従来から用いられているバリュー・アット・リスクの欠点を解決する,新しい歪みリスク尺度から成る1パラメータ族を提案し,それが望ましい性質をもつことを示した。そして,データからその値を推定する統計的・数値的手法や,そのリスク尺度を用いたポートフォリオの最適化や資本配分を検討した。さらに,接合分布関数を用いたリスク相互依存性のモデルとの関連についても考察した。

研究成果

• [雑誌論文] One-parameter families of distortion risk measures (2009)
  • 著者名/発表者名: Hideatsu Tsukahara
  • 雑誌名: Mathematical Finance
  • 査読あり
• [雑誌論文] Some properties of distortion risk measures (2009)
  • 著者名/発表者名: Hideatsu Tsukahara
  • 雑誌名: Mathematical Economics vol.12 ページ: 153-166
  • 査読あり
• [雑誌論文] デフォルトの起こり得る証券のモデル化と価格付け理論について (2008)
  • 著者名/発表者名: 塚原英敦
  • 雑誌名: 成城大学経済研究 182号 ページ: 43-56
• [雑誌論文] 接合分布関数(コピュラ)の理論と応用 (2008)
  • 著者名/発表者名: 塚原英敦
  • 雑誌名: 北川源四郎・竹村彰通編『21世紀の統計科学 III: 数理・計算の統計科学』(東京大学出版会) ページ: 111-146
  • 査読あり
• [雑誌論文] リスク尺度 - 理論と統計手法 (2007)
  • 著者名/発表者名: 塚原英敦
  • 雑誌名: リスクと保険 Vol.3 ページ: 3-19
  • 査読あり
• [雑誌論文] On the convergence of measurable processes and prediction processes (2007)
  • 著者名/発表者名: Hideatsu Tsukahara
  • 雑誌名: Illinois Journal of Mathematics vol.51 ページ: 1231-1242
  • 査読あり
• [学会発表] Estimation of Distortion Risk Measures (2008)
  • 著者名/発表者名: 塚原英敦
  • 学会等名: Quantitative Methods in Finance Conference
  • 発表場所: アモラホテル・ジャミソン,シドニー
  • 年月日: 2008-12-17
• [学会発表] Comparative Analysis of VaR and Some Distortion Risk Measures (2008)
  • 著者名/発表者名: 塚原英敦
  • 学会等名: 中之島ワークショップ
  • 発表場所: 大阪大学中之島センター
  • 年月日: 2008-12-07
• [学会発表] Estimation of Distortion Risk Measures (2008)
  • 著者名/発表者名: 塚原英敦
  • 学会等名: Bachelier Finance Society World Congress
  • 発表場所: インペリアル・カレッジ,ロンドン
  • 年月日: 2008-07-18
• [学会発表] Estimation of Distortion Risk Measures (2008)
  • 著者名/発表者名: 塚原英敦
  • 学会等名: 立命館国際シンポジウム "確率過程論と数理ファイナンスへの応用"
  • 発表場所: キャンパスプラザ京都
  • 年月日: 2008-03-21
• [学会発表] コピュラ(接合分布関数)の統計学:最近の展開と展望 (2008)
  • 著者名/発表者名: 塚原英敦
  • 学会等名: 日本統計学会春季集会
  • 発表場所: 成城大学
  • 年月日: 2008-03-01
• [学会発表] Estimation of Risk Measures (2007)
  • 著者名/発表者名: 塚原英敦
  • 学会等名: JAFEE第27回大会
  • 発表場所: 明治大学リバティタワー
  • 年月日: 2007-08-01
• [学会発表] リスク尺度:理論と応用 (2007)
  • 著者名/発表者名: 塚原英敦
  • 学会等名: JAFEE第26回大会
  • 発表場所: 法政大学ボアソナード・タワー
  • 年月日: 2007-01-24
• [学会発表] One-parameter families of distortion risk measures (2006)
  • 著者名/発表者名: 塚原英敦
  • 学会等名: Bachelier Finance Society World Congress
  • 発表場所: 学術総合センター
  • 年月日: 2006-08-17
• [図書] 定量的リスク管理:基礎概念と数理技法 (2008)
  • 著者名/発表者名: アレクサンダー・J・マクニール,リュディガー・フライ,ポール・エンブレヒツ著(塚原英敦訳者代表)
  • 総ページ数: 627
  • 出版者: 共立出版